- Los asistentes a la conferencia IIF en Bruselas discutieron el estado del sector bancario europeo.
- «Estamos en una posición muy sólida en términos de capital, control de liquidez y protección de los datos de nuestros clientes. Pero también necesitamos un poco más de capacidad para respaldar el crecimiento y ser más rentables», dijo Ana Botín, CEO de España. . Grupo Santander.
- David Serra, director ejecutivo de Algebris Investments, dijo que los bancos europeos son «más seguros, más fuertes y más baratos» que los bancos estadounidenses.
El edificio de oficinas Faro en la sede de Banco Santander SA el jueves 2 de febrero de 2023.
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Los bancos europeos parecen más fuertes y atractivos que sus contrapartes estadounidenses en muchas métricas, según funcionarios y analistas que hablaron en la conferencia del Instituto de Finanzas Internacionales en Bruselas esta semana, quienes agregaron que aún se necesita regulación y cooperación para impulsar el crecimiento en la región.
El mayor banco de Estados Unidos merece lo que se atribuye a los nueve o diez mayores bancos europeos por el débil crecimiento y menor rentabilidad Desde la crisis financiera de 2008, Ana Botín, directora ejecutiva del Grupo Santander de España, le dijo a CNBC en el evento del martes.
Sin embargo, los principales bancos europeos tienen mejores niveles de swaps de incumplimiento crediticio, una forma de seguro para los tenedores de bonos de la empresa contra el incumplimiento, «lo que significa que los inversores de renta fija piensan que nuestro riesgo de deuda es menor que el de los mejores bancos de Estados Unidos», agregó Putin. .
Dijo que la volatilidad reciente que condujo a la venta de Credit Suisse a UBS no era evidencia de una crisis bancaria general, sino de mala gestión y problemas de liquidez en ciertos bancos.
«Estamos en una posición muy sólida en términos de controles de capital y liquidez y protección de los datos de nuestros clientes. Pero también necesitamos un poco más de capacidad para respaldar el crecimiento a fin de ser más rentables», dijo.
«Lo que tenemos que hacer es repensar fundamentalmente lo que queremos que sean los bancos en la nueva economía en un mundo que necesita crecimiento. Y encontrar ese equilibrio es realmente importante entre ser prudentes, no decir que tenemos que volver a eso, sino también ser capaz de financiar el crecimiento”, continuó Putin, y agregó que este será un tema importante en la conferencia IIF.
Los bancos europeos son «más seguros, más fuertes y más baratos» que los bancos estadounidenses, dijo David Serra, director ejecutivo de Algebris Investments, quien enfatizó el mayor índice de liquidez de los bancos europeos -alrededor del 160%- en comparación con el 120% en los Estados Unidos.
«En cierto modo, los bancos en EE. UU. están mejorando aún más su base de depósitos. Y ahora con la Reserva Federal [Federal Reserve] Mantener tasas de interés más altas, la gente solo quiere que le paguen sus depósitos. Así que tienen opciones con los mercados monetarios o con la transferencia de liquidez».
«Al mismo tiempo, en los EE. UU., a la gente se le recuerda que, ya sabes, no todos los bancos son iguales. Y debido a que tienes una etiqueta llamada Banco, no estás tan seguro como, ya sabes, JPMorgan o Morgan Stanley. ”
Conduciría a una mayor consolidación en los EE. UU., después de una serie de quiebras de bancos regionales este año, dijo, y los bancos se consideran beneficiosos de forma segura.
«En general, creo que la oportunidad es clara. Para los bancos sólidos de Europa y EE. UU., donde Europa es mucho más atractiva, ha habido cero entradas de depósitos, cero emisiones… Entonces, francamente, después de 10 años de reestructuración, Creo que Europa es el lugar apropiado para eso».
José Manuel Campa, jefe de la Autoridad Bancaria Europea, señaló las bajas valoraciones de los bancos europeos, pero dijo que estaban mejorando en medio de la turbulencia del sector en general, y con tasas de interés más altas impulsando sus rendimientos.
«Creo que a medida que aumentan las tasas de interés, si [European banks] Si siguen demostrando que su modelo de negocio es sostenible, también deberíamos ver mejoras a medio plazo en estas valoraciones”.
Para Campa, cualquier consolidación adicional en la banca europea debería consistir en crear mejores bancos y «avanzar para promover un mercado único más integrado en la UE para que podamos tener una banca transfronteriza y servicios más eficientes para los clientes europeos».
en la union europea desde hace mucho tiempo Plan para seguir desarrollando su unión bancaria, un conjunto de leyes introducidas en 2014 para fortalecer los bancos, crear sistema conjunto En seguros de depósitos y otros campos. También se está hablando de un Asociación de Mercados de Capitales.
Tanto Putin como Campa dijeron que hacer avanzar estas difíciles negociaciones era importante para el futuro del sector, ya que Putin dijo que podrían ayudar a impulsar el crecimiento europeo.
«Hay una cosa que podemos hacer en Europa para lograr un mayor crecimiento, y eso es la titulización», dijo.
La creación de nuevas normas sobre la titulización, la creación de valores negociables a partir de un conjunto de activos (todavía un tema controvertido después de la crisis de las hipotecas de alto riesgo) es clave para los mercados de capitales propuestos por la UE.
«El mercado de titulización en Europa es el 6% del tamaño del mercado estadounidense. Los bancos ya no se encuentran entre los mejores titulares de crédito», dijo Putin.
«En muchos casos podemos crear, podemos ayudar a nuestros clientes a recaudar ese capital y luego juntarlo con otros fondos y otras partes que son mejores propietarios. Entonces, hay una serie de cosas sobre un consorcio de mercados de capital, por ejemplo, eso puede moverse más rápido y ayudar a aumentar el crecimiento”.
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